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Sep 21, 2023

ポートランド・ゼネラル・エレクトリック(NYSE:POR)の資本利益率がブレーキにかかる

株価分析 長期的に価値が増大する可能性のある銘柄を特定したい場合、どのような傾向に注目すべきでしょうか? 理想的には、ビジネスには 2 つの傾向が見られます。 まず資本利益率の向上

株価分析

長期的に価値が増大する可能性のある銘柄を特定するには、どのようなトレンドに注目すべきでしょうか? 理想的には、ビジネスには 2 つの傾向が見られます。 第一に、使用資本利益率 (ROCE) の増加、第二に、使用資本の量の増加です。 これは基本的に、企業が継続的に再投資できる収益性の高い取り組みを行っていることを意味し、これが複利機の特性です。 しかし、調べてみるとポートランド・ゼネラル・エレクトリック(NYSE:POR)、現在のトレンドがマルチバガーの型にはまるとは思えません。

これまで ROCE を使用したことがない方のために説明すると、ROCE は、企業が事業に使用した資本から生み出す「収益」(税引前利益) を測定します。 アナリストは次の式を使用してポートランド・ゼネラル・エレクトリックの利益を計算します。

使用資本利益率 = 利息および税引前利益 (EBIT) ÷ (総資産 - 流動負債)

0.04 = 3 億 8,200 万米ドル ÷ (100 億米ドル - 7 億 6,100 万米ドル) (2023 年 6 月までの過去 12 か月に基づく)。

したがって、ポートランド・ゼネラル・エレクトリックのROCEは4.0%です。これ自体は低い数字ですが、電力会社業界の平均 4.5% 程度です。

ポートランド・ゼネラル・エレクトリックに関する最新の分析をご覧ください。

上では、ポートランド ゼネラル エレクトリックの現在の ROCE が以前の資本収益率とどのように比較されているかを示していますが、過去からわかることは限られています。 ご興味がございましたら、アナリストの予測をご覧ください。無料企業のアナリスト予想に関するレポート。

私たちがポートランド・ゼネラル・エレクトリックで見ているものよりも優れた資本収益率が世の中にはあります。 過去 5 年間、ROCE は約 4.0% で比較的横ばいであり、事業運営に 33% 多くの資本を投入しました。 同社が使用資本の量を増加させたことを考えると、行われた投資は単純に高い資本収益率を提供していないように見えます。

上で見てきたように、ポートランド・ゼネラル・エレクトリックの資本収益率は増加していないが、事業に再投資している。 そして、過去5年間で同社の株主への還元率はわずか24％であったことから、株主はこうした精彩のない傾向を認識していると主張することもできるだろう。 したがって、マルチバガーを探している場合、基本的な傾向は、他の場所でより良いチャンスがある可能性があることを示しています。

ほぼすべての企業が何らかのリスクに直面しているため、それらが何であるかを知ることは価値があります。ポートランド・ゼネラル・エレクトリック社の 3 つの警告サイン(そのうち 1 つは私たちにとってあまり好ましくありません!) これについては知っておくべきです。

投資が好きな人にとっては、堅実な企業、これをチェックしてください無料強固なバランスシートと高い自己資本利益率を備えた企業のリスト。

ポートランド・ゼネラル・エレクトリックにとってのリスクとチャンスは何ですか?

ニューヨーク証券取引所:POR

ポートランド・ゼネラル・エレクトリック

Portland General Electric Company は総合電力会社で、オレゴン州で電力の発電、卸売購入、送電、配電、小売販売を行っています。

報酬

当社の公正価値推定を55.8%下回る水準で取引されている

利益は年間 11.19% 増加すると予想されます

リスク

利払いが収益で十分にカバーされていない

過去1年間に株主が希薄化した

株価

時価総額

1年間のリターン

ポートランド・ゼネラル・エレクトリックに関するさらなる研究

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